区块链技术如何赋能实体经济？

图表1：区块链拥有广泛的应用场景

来源：工信部《中国区块链技术和应用发展白皮书》

SWIFT形式耗时长，手续费高

SWIFT主要为金融机构的结算提供金融交易的电文交换业务，提供规则统一的金融行业安全报文服务和接口服务。由于跨境金融机构间系统不相通，直接结算成本高昂，同时业务占比低以及对手方存在不确定性，很难构建直接合作关系。代理行的存在、协议的沟通以及交易信息的反复确认使得结算周期平均需要3-5天，其中通过SWIFT进行交易确认往往需要1-2天。

图表2：SWIFT电汇结算体系往往需要通过多个中间代理行

来源：SWIFT年度报告

通过SWIFT支付成本高昂。支付成本包含银行手续费、SWIFT通道费、交易延迟损失和准备金等。由于流程涉及众多，中间参与方的手续费等居高不下，从收款方到付款方的单次交易需要25-35美金的交易费用，其中因交易时间过长造成的流动性损失占比达34%，资金运作成本占比达24%。

图表3：跨境支付的成本构成

来源：麦肯锡《全球支付报告》

区块链+跨境支付：加速交易，降低成本

应用区块链技术于跨境支付领域相当于创建了一个跨国金融机构间的点对点网络，汇出行和汇入行的交易需求可以直接得到匹配，大大降低了SWIFT体系中的流动性损失、资金运作和换汇成本。

• Ripple：区块链技术应用于跨境支付领域的新势力

Ripple成立于2012年，采用联合共识机制并由金融机构扮演做市商，从而提供去中心化的跨境外汇转账。银行间的交易支付信息上传到节点服务器后经过投票确认即可完成交易，从而节约了银行通过SWIFT进行的对账和交易信息确认时间，将原本1-3天左右的交易确认时间缩短到几秒钟，整体的跨境电汇时间缩短到1-2天。Ripple目前已经有90家金融机构成员，包括加拿大皇家银行、渣打银行、西太平洋银行等，还有75家在协商中。

图表4：Ripple降低了收款行和付款行之间的成本

来源：Ripple官网

流程的简化大幅降低跨境支付的成本。目前Ripple体系可以降低涉及到代理行和SWIFT所产生的流动性损失、支付费用、换汇费用以及资金运作费用。根据Ripple估算，银行间每笔交易的成本将从5.56美元下降到2.21美元，降低60%，以2016年通过SWIFT完成的30多亿次支付类报文数量计算，2016年可以节约大约100亿美元的费用。

图表5：目前Ripple体系相比SWIFT体系可为每笔交易节省3.35美元

来源：Ripple官网

面临痛点：涉及主体多、消耗时间长、信息不流畅、交易成本高

全球贸易由包括出口商、进口商、受货商、承揽商、运输商、监管机关等多主体构成。其中，全球贸易90%经过海域运输，应用消费品80%通过海域运输。以马士基一项运输案例为例，2014年，马士基从非洲肯亚运输牛油果和玫瑰至欧洲荷兰，耗时1个月的跨国运输涉及超过30个主体200多次沟通交互。每个主体每次交互都有各自文件流程，整体流程结束签署文件厚度高达25厘米。

主体之间信息离散程度高且各自存在各个自有环节中，大量的纸质作业使供应链缺乏透明度、协同效率低下。交易环节中大量协作与低透明度造成各主体难以及时了解货物运输实时状态，容易出现资源利用率降低、运输时间延长、货物潜在损坏度提高、成本提高的风险。

图表6：目前全球贸易物流涉及主体众多、过程复杂

来源：IBM

区块链使贸易更简单、更快、更透明、更安全

区块链去中心化、可追溯、信息对称、安全可视等特点天然的适用于全球贸易的物流环节，以IBM区块链开放物流平台为例。

对于信息流通透明方面，IBM平台对各个参与主体开放，关于物流相关的任何详细信息，通过双方以及多方数字签名和凭证（Token）进行全网验证。五大管理系统包括物流、港口、海关、供应链、运输交通同时协作管理，保证所有信息电子化实时共享。实时共享的信息保证物流全流程每个环节的效率和效益，有效降低人力物力支出。

对进口商、出口商、制造商来说，端到端的信息透明可以实时监管物流全流程，增加各个环节沟通效率；对港口和集装箱集中地管理来说，提高空箱利用率和资源错配率；对海关等检查机关来说，信息正确提高批审效率；对运输管理商来说，优化货物运输路线和日程安排。

IBM与马士基合作从鹿特丹港到新泽西纽瓦克港的运输，期间也经过美国海关和其他机构的检查和许可，任务总共花费两个星期。事实上，航运公司在港口靠泊时间节省一个小时，便可节省约8万美元成本。此次合作，马士基时间上节省超40%，成本降低超20%。IBM区块链技术提高各个环节数字化管理效率，大幅度降低纸质文件、集装箱错配或空置、中间环节欺诈等问题，提高资源利用率的同时优化管理结构。

图表7：IBM区块链开放物流平台实现数字化监管

来源：IBM

征信系统可以提高经济运行效率

征信是依法收集、加工自然人及其他组织的信用信息，并对外提供信用报告、信用评估、信用信息咨询等服务。征信系统的建设对信用风险的防范和信用交易的扩大有着重要作用，从而提高整个经济的运行效率。早在2014年，清华课题组发布的报告中就曾测算，2012年征信系统改善了4986亿元的消费贷款质量，为银行带来801.6亿元的收益，拉动了约0.33%的GDP增长。

图表8：征信系统显著改善了个人贷款质量

来源：清华课题组

图表9：征信系统给银行带来八百亿净利润

来源：清华课题组

当前征信体系“信息孤岛”问题严重，信息归属错位

个人和企业的征信市场主要由政府背景的信用信息服务机构和社会征信机构主导，截至2017年5月份，我国征信市场有138家企业征信机构，9家个人征信机构，其中由其余八家持股的“百行征信”已获得经营牌照。

随着数据量和征信维度的增加，各个征信机构只能在某一方面做到专业，例如芝麻信用有着较多的支付数据，但缺乏腾讯征信的社交数据，在公共部门的数据也略显不足。导致同一个客户可能在多个征信机构有着不同的征信数据，存在着严重的“信息孤岛”问题，单靠某一个征信机构的数据无法将某一个客户的征信完全展现出来，导致片面的决策和风险。

当前征信体系的数据归属错位。个人和企业的信用信息应归个人和企业所有，现行的征信体系，相关信息都在征信机构手中，由此带来数据安全和隐私问题。

区块链+征信：促进共享，数据确权

通过系统各节点的信息共享，区块链可以构建一个完整的“信用分评价体系”，根据个人行为对信用的影响程度高低（例如信贷数据影响较高、非信贷数据影响较低）来评估个人的整体信用水平，并根据联盟机构对信用评价的贡献分配信用使用方查询数据产生的收益，解决“信息孤岛”问题。

• LinkEye：区块链+征信的初步尝试

LinkEye是一套基于区块链技术的征信共享联盟链解决方案，通过区块链技术和信贷经济模型的整合，来构建联盟成员（金融公司）之间的征信数据共享和服务平台。联盟成员在借贷行为发生前，与借款人达成协议，发生失信行为将在平台公示，区块链的签名机制保证了数据的不可篡改，从而完成失信人名单共享，同时开放对外查询接口，向社会共享数据。自2017年8月份上线以来，已有包括快惠金服，钱袋宝等在内的13家机构参与其中。

图表10：区块链助力打造征信系统闭环

来源：《中国个人征信行业报告》

区块链技术的应用有助于进一步厘清征信数据的归属问题。当前的征信体系下，信用数据全部掌握在机构手中。区块链模式下，个人所产生的信用行为记录由机构向区块链进行反馈，并在个人的“账簿”上进行记录，向全网广播，通过共识机制进行记录，信用查询时，则需要经用户许可才能查询个人信息。

图表11：区块链将进一步解决数据归属错位的问题

来源：恒大研究院

区块链赋能实体经济将迎来黄金期

随着中共中央政治局第十八次集体学习，为区块链行业发展指明了方向，树立了信心。这也将推动形成关于“区块链+”的社会共识，促进传统企业加速转型升级。同时将更好地引导产业资本和人才集聚，加速行业创新；也有利于规范行业发展秩序，提升行业监管水平。可以预期，我国区块链产业发展进入了新的历史阶段，区块链赋能实体经济将迎来黄金期。

由上袭智库研究院参与联合发起的浙江蓝云链科技平台公司，整合区块链技术团队、产业资源、高端智库、地方政府、金融资本及权威部门，以 DOS产业应用区块链操作系统、大数据、人工智能为基础，依托战略伙伴优势，引领区块链产业应用创新，助力中国建设现代化经济体系，成为国际一流的区块链技术产业应用生态一体化综合服务商。平台坚持供给侧结构性改革为主线， 加快区块链产业创新与应用，大力发展平台经济，全面盘活实体产业资源，挖掘实体经济动能，构筑现代化经济体系，体现中国精神、中国价值、中国力量，推动中国实体产业创新性发展和升级转型。

平台自主研发的 DOS产业应用区块链底层操作系统，全称：DimensionOperationSystem，专为产业经济维度重塑、应用创新设计的分布式区块链操作系统。中国顶尖技术团队研发并拥有独立知识产 权，面向全球技术社区开放的产业操作系统。每一条产业公链，配备 人工智能，用于调度本产业资源，及规则管理，为快速构建产业公链 提供底层技术平台。并创新性实现法律入链、监管入链、主权入链等， 被称为区块链 4.0。主要应用的产业包括：区块链+政务、区块链+金融、区块链+财富管理、区块链+保险、区块链+大健康、区块链+陶瓷、  区块链+汽车、区块链+新零售、区块链+新材料、区块链+房产、区块 链+电商、区块链+公益慈善、区块链+文化艺术、区块链+影视、区块 链+家居、区块链+农业、区块链+医疗、区块链+茶叶、区块链+教育、 区块链+服装、区块链+旅游等。

从全球范围来看，今年以来，国际上大型金融机构、互联网公司和实体企业纷纷加大了对区块链技术和应用的投入，区块链的巨大应用价值开始显现。例如，摩根大通基于区块链系统发行与美元等值的JPMCoin，提供给体系内的金融机构使用。

我国是这场变革的重要引领者。中国移动支付的体系在普及性和先进性方面全球遥遥领先，极大地降低了整个社会的交易成本和管理成本。在区块链这个新兴领域，中国学界和业界具有很强的技术优势。中国信通院2019年1月发布的《区块链专利态势白皮书1.0版》显示，目前的区块链专利主要分布在美国、中国、英国、韩国。中国的阿里巴巴、中国联通、腾讯等七家公司均跻身2018全球区块链专利申请人前20名。2018年全球前50个最有影响力的区块链顶尖学者中，30%来自美国，28%来自中国，42%则来自其他国家。尽管如此，我国仍然面临科研资金投入不足、产学研联动不够等问题，也远远还没有形成强大技术壁垒。实现核心技术突破，占据创新制高点、取得产业新优势，已成为我国区块链产业发展的重中之重。

区块链的发展，要积极推进其和经济社会融合发展。区块链产业的发展必须通过与产业深度结合，推动产业实现转型升级、提质增效，帮助实体产业创造出新的价值增量。我国区块链产业应用，也处于国际上的领先水平。例如，区块链电子发票上线一周年，开出电子发票600万张，累计开票金额达39亿元，覆盖超过113个明细行业，极大地降低了开票企业的开票成本和快递成本，以及报销企业的管理成本和涉税风险。

但是特别要注意的是，区块链不仅仅是一项技术，“区块链+”也不仅仅是“技术+”，更是商业模式、组织形态、甚至思维方式的全方位变革。下一步，要积极探索在金融、政务、民生等领域全面推行“区块链+”，充分“发挥区块链在促进数据共享、优化业务流程、降低运营成本、提升协同效率、建设可信体系等方面的作用”。借助由区块链重构的价值互联网，实体经济有望加速商业智能化转型，带动我国数字经济步入更高的阶段。